PERINTAH CUKAI PENDAPATAN (PENGECUALIAN) (NO. 3) 2011

Perintah ini bolehlah dinamakan

Perintah

Cukai

Pendapatan

(Pengecualian) (No. 3) 2011.

Perintah ini disifatkan telah mula berkuat kuasa pada 1 Oktober 2005.

Tafsiran

tidak pernah diberi suatu pengecualian di bawah Perintah ini;

melibatkan suatu kawasan tanah baru; dan

diluluskan oleh Menteri;

“projek pengeluaran bahan makanan yang diluluskan” ertinya suatu projek yang berhubungan dengan—

penanaman kenaf, sayur-sayuran, buah-buahan, herba atau rempah;

akuakultur;

penternakan lembu, kerbau, kambing atau biri-biri; atau

perikanan laut dalam, yang disifatkan sebagai suatu perniagaan berasingan dan tersendiri.

Pemakaian

yang permohonan baginya dibuat kepada Menteri melalui Menteri yang dipertanggungjawabkan bagi projek itu, pada atau selepas 1 Oktober 2005 tetapi tidak lewat daripada 31 Disember 2015;

yang belum bermula pada tarikh permohonan itu dibuat kepada Menteri;

dan

yang bermula dalam tempoh satu tahun dari tarikh kelulusan diberikan oleh Menteri.

P.U. (A) 166 4

Pengecualian

suatu projek baru bagi suatu tempoh sepuluh tahun taksiran berturut-turut (disebut dalam perintah ini sebagai “tahun-tahun taksiran yang dikecualikan”) berkenaan dengan pendapatan berkanunnya, bermula dari tahun pertama taksiran yang orang yang layak itu memperoleh pendapatan berkanun berhubungan dengan projek itu; atau

suatu projek pembesaran bagi suatu tempoh lima tahun taksiran berturut-turut (disebut dalam perintah ini sebagai “tahun-tahun taksiran yang dikecualikan”) berkenaan dengan pendapatan berkanun daripada projek yang sedia ada dan projek pembesarannya, bermula dari tahun pertama taksiran yang orang yang layak itu memperoleh pendapatan berkanun berhubungan dengan projek yang sedia ada dan projek pembesaran itu, dan tahun taksiran pertama itu tidak boleh lebih awal daripada tahun taksiran dalam tempoh asas yang dalamnya jatuh tarikh kelulusan daripada Menteri.

Pendapatan berkanun daripada projek yang disebut dalam subsubperenggan (1)(a) atau (b) dalam tempoh asas bagi setiap tahun taksiran yang dikecualikan hendaklah ditentukan selepas memotong elaun-elaun yang boleh diberikan di bawah Jadual 3 Akta walaupun tiada tuntutan bagi elaun-elaun itu telah dibuat:

Dengan syarat bahawa jika sesuatu aset yang digunakan bagi maksud projek yang disebut dalam subsubperenggan (1)(a) atau (b) adalah juga digunakan bagi maksud suatu projek selain projek itu, maka elaun-elaun yang boleh diberikan mengikut Jadual 3 Akta hendaklah dikurangkan sebagaimana yang munasabah dengan mengambil kira takat aset itu digunakan bagi maksud projek yang pertama disebut itu.

P.U. (A) 166 5

Tiada apa-apa jua dalam subperenggan (1) boleh melepaskan atau disifatkan telah melepaskan orang yang layak itu daripada mematuhi apa-apa kehendak untuk mengemukakan apa-apa penyata atau penyata akaun atau memberi apa-apa maklumat lain di bawah peruntukan Akta.

Kerugian

dari tahun taksiran dalam tempoh asas yang projek yang disebut dalam subsubperenggan 4(1)(a) atau (b) bermula sehingga tahun taksiran sebaik sebelum tahun-tahun taksiran yang dikecualikan; dan

dalam masa tahun-tahun taksiran yang dikecualikan, hendaklah dibawa ke hadapan dan dipotong daripada pendapatan berkanun projek selepas tahun atau tahun-tahun taksiran yang dikecualikan sehingga projek itu menggunakan kesemua amaun kerugian larasan yang ia berhak sedemikian.

Sekian banyak daripada kerugian larasan yang telah digunakan untuk mengurangkan pendapatan berkanun bagi projek yang disebut dalam subsubperenggan 4(1)(a) atau (b) selepas tahun atau tahun-tahun taksiran yang dikecualikan hendaklah tidak diambil kira bagi maksud subseksyen 43(2) dan 44(2)

Akta.

Penarikan balik pengecualian cukai

telah diberikan apa-apa insentif di bawah Akta Penggalakan Pelaburan 1986 [Akta 327];

telah membuat suatu tuntutan bagi elaun di bawah Jadual 7A atau Jadual 7B Akta;

telah diberikan suatu pengecualian di bawah perenggan 127(3)(b) atau subseksyen 127(3A) Akta; atau

telah membuat suatu tuntutan bagi potongan di bawah mana-mana kaedah-kaedah yang dibuat di bawah seksyen 154 kecuali suatu elaun di bawah Jadual 3 Akta.

Dibuat 29 April 2011

[Perb.0.3865/73(SJ.63)VOL.2 (31); LHDN. 01/35/(S)/42/51/231-17.12; PN(PU2)80/LXI]

DATO’ SERI AHMAD HUSNI BIN MOHAMAD HANADZLAH

Menteri Kewangan Kedua

[Akan dibentangkan di Dewan Rakyat menurut subseksyen 127(4) Akta Cukai Pendapatan 1967]

P.U. (A) 166 7

INCOME TAX ACT 1967

INCOME TAX (EXEMPTION) (NO. 3) ORDER 2011

a new project for a period of ten consecutive years of assessment

(referred to in this Order as the “exempt years of assessment”) in respect of its statutory income, commencing from the first year of assessment in which the qualified person derived statutory income in relation to that project; or

an expansion project for a period of five consecutive years of assessment

(referred to in this Order as the “exempt years of assessment”) in respect of the statutory income from its existing and expansion projects, commencing from the first year of assessment in which the qualified person derived statutory income in relation to the existing and expansion projects, and the first year of assessment shall not be earlier than the year of assessment in the basis period in which the date of approval from the

Minister falls.

The statutory income of the project referred to in subsubparagraph (1)(a) or (b)

in the basis period for each of the exempt years of assessment shall be determined after deducting allowances which fall to be made under Schedule 3 of the

Act notwithstanding that no claim for such allowances has been made:

Provided that where an asset used for the purposes of the project referred to in subsubparagraph (1)(a) or (b) is also used for the purposes of a project other than that project, then the allowances which fall to be made under Schedule 3 of the Act shall be deducted as is reasonable having regard to the extent to which the asset is used for the purposes of the first-mentioned project.

P.U. (A) 166 10

Nothing in subparagraph (1) shall absolve or is deemed to absolve the qualified person from complying with any requirement to submit any return or statement of accounts or to furnish any other information under the provision of the Act.

Losses

from the year of assessment in the basis period in which the project referred to in subsubparagraph 4(1)(a) or (b) commenced to the year of assessment immediately prior to the exempt years of assessment; and

during the exempt years of assessment, shall be carried forward and deducted against the statutory income of the project in its post-exempt year or years of assessment until that project utilized the whole amount of the adjusted loss to which it is so entitled.

So much of the adjusted loss that was utilized to reduce the statutory income of the project referred to in subsubparagraph 4(1)(a) or (b) in its post-exempt year or years of assessment shall be disregarded for the purposes of the subsections 43(2)

and 44(2) of the Act.

Withdrawal of tax exemption 6.

The Minister may withdraw the exemption on the statutory income of the project referred to in subparagraph 4(1) if the qualified person fails to comply with the conditions imposed by the Minister.

Application of paragraphs 5 and 6 of Schedule 7A of the Act 7.

Paragraphs 5 and 6 of Schedule 7A of the Act shall only apply, mutatis mutandis, to the amount of income exempted from the projects referred to under subsubparagraph 4(1)(a) or (b) for a company incorporated under the Companies

Act 1965.

P.U. (A) 166 11

Maintaining of separate accounts 8.

The qualified person which is exempted under subsubparagraph 4(1)(a) or (b)

shall maintain a separate account for the income derived from the projects referred to in that subsubparagraph.

Non-application 9.

This Order shall not apply to a qualified person for a year of assessment in the basis period if the qualified person—